Während Commodity Hedge Fonds Falter , Algo Fondshandel Commodities Outperform

Während Commodity Hedge Fonds Falter, Algo Fondshandel Commodities Outperform Grundware Player Armajaro Commodities wurde hart von Öl getroffen und handelt mit weniger liquiden Märkten, einschließlich Kakao und Kaffee, sind interessant und scheint, die negative Performance werden bei. Die Positionen, die Armajaro genommen zu sein scheint, in einigen Fällen auch einen Spiegel gegenüber der algorithmischen Hedge-Fonds den Handel mit Rohstoffen. Commodity Hedge-Fonds: Armajaros Ölverlust Armajaro Ölverlust zu einem Zeitpunkt, denen der Handel eine Momentum-Strategie auf den Rohstoffmärkten haben auf dem Ölhandel Schlemmen worden sind. Covenant Capital Management. zum Beispiel, wird in Tagen die Freigabe seiner November-Zahlen und auf der Grundlage einer Vorschau der Ergebnisse an ValueWalk gegeben, Öl war ein wichtiger Faktor für den Erfolg des Fonds. Der Fonds wird einen November Gewinn in seiner aggressiven Programm von 6,94 Prozent, was bis 26,62 Prozent seit Jahresbeginn ist zu melden. Covenant optimale Programm, das ein stark fremdfinanzierten Version des basierte Strategie ist, ist um 25.12 im November und liegt bei 200,40 Prozent seit Jahresbeginn. Algorithmische Hedgefonds: Covenant mit beste Jahr seit 2008 Während viele algorithmische Hedge-Fonds, wie Covenant, die in der Regel im Rahmen der Managed-Futures fallen oder "CTA" Hedge-Fonds-Kategorien werden mit den besten Jahren, seit 2008, als der Kategorie Strategie war eine seltene sicheren Hafen in der Finanzkrise, haben grundlegende Rohstoff Spieler wurde im Jahr 2014 zu kämpfen Wie bereits in ValueWalk gemeldet. nach September Verlust ist Armajaro Commodities jetzt um fast 9% für das Jahr. Im vergangenen Monat war kein besonders profitable Frist für Rohstofffonds im Allgemeinen als Öl fiel auf niedrigsten Preis in zwei Jahren, und nur einige Hedgefonds in dieser Kategorie waren in der Lage, den Sturm. Nach eVestment. Rohstoff-Strategien, die von 1,73% im September im Durchschnitt gesunken. Ein Rohstoff-Fonds erlag den schlechten Gezeiten, Halle Commodities, eine in London ansässige Hedge-Fonds, wird Schließen Laden nach knapp zwei Jahren im Geschäft. Die $ 100 Millionen-Fonds um 11% am Ende des dritten Quartals. Commodity Hedgefonds zugunsten der langen Seite der Rohstoffmärkte Während viele Rohstofffonds und passive ETFs begünstigen die lange Seite der Rohstoffmärkte. algorithmische Händler wie Covenant gehen lange und kurze. Die Entscheidungen zum Kauf oder Verkauf werden auf der Basis eines Computerprogramms gemacht. Im Fall von einem Momentum-Player wie Covenant, wenn das Computerprogramm identifiziert, Marktbedingungen, die angeben, ein Trend vorhanden ist und hat das Potenzial, weiter, sie kaufen oder verkaufen. Mit Blick auf den Kakaomarkt ist ein Beispiel. Solche Programme haben in der Regel eine Win Prozentsatz knapp über 50 Prozent und machen oft ihre Gewinne, wie sie Risiken zu steuern und zu reduzieren Verlust Größe bei gleichzeitiger Maximierung win Größe. Während Armajaro der fundamentalen Analyse wies auf eine Schwächung Versorgung und möglicherweise höhere Preise, viele der algorithmischen Fonds, die nur die Aufmerksamkeit auf die in der Preisdynamik zu zahlen, kurzgeschlossen, die Ware in dem Fall, da beide Volatilität und Kursbewegungen fuhren Entscheidungen. Auf den Monat, Währungen und Energiemärkte waren die größten Beitragszahler Covenant Renditen, während die Aktienindizes und Körner aus Performance schmälerte.